এখানে সঠিক উত্তর হলো Option B: They said that they had finished the work.

নরমাল নিয়মে ন্যারেশনের ডিরেক্ট থেকে ইনডিরেক্ট করার সময় খেয়াল রাখতে হয়:

• Reporting verb (They said) যদি পাস্ট টেন্সে থাকে, তবে রিপোর্টেড স্পিচের টেন্স পরিবর্তন হয়ে যায়।
• ডাইরেক্ট ন্যারেশে যদি Past Perfect Tense ($had + V_3$) থাকে, তবে ইনডিরেক্ট ন্যারেশেও টেন্সের কোনো পরিবর্তন হয় না, অর্থাৎ Past Perfect Tense-ই বহাল থাকে।
• পাশাপাশি 'We' পরিবর্তন হয়ে সাবজেক্ট অনুযায়ী 'they' হয়েছে এবং ইনভার্টেড কমা উঠে গিয়ে দাপ্তরিকভাবে 'that' বসেছে।